分众借壳上市步伐临近最快6月底登陆资本市场
[摘要]有核心人士透露,分众传媒何时上市还存在不确定性,主要是分众传媒追求15倍估值,卡在了证监会“红线”上,导致审批拖延时间很长,但预计最快是6月底上市,最慢是在9月底或10月初。
分众传媒重启IPO一事有最新进展。腾讯科技今日获悉,分众传媒拟通过一系列资产整合与架构调整,搭建拟上市主体T1公司,未来通过借壳方式实现国内A股上市。
分众传媒借壳上市实际主体为T1公司,分众股东以其持有的T1公司资产与上市公司原有资产置换;置换差额由上市公司向分众股东以现金加发行股份方式支付,同时募集配套资金。
交易完成后,分众持有的T1公司资产注入上市公司,分众传媒原股东取得上市公司控制权。
据《上海证券报》报道,分众传媒计划保留T1公司境外持股结构,也就是分众原股东通过Focus Media (China) Holding Limited(FMCH)持有T1公司80%股权,新股东持T1公司20%股权。
等到重组方案获批后,再部分拆除FMCH中间架构,形成分众原股东、新投资者和FMCH分别直接持有T1公司70%、20%和10%的股权框架,进而再以此与上市公司进行交易。
一位知情人士对记者证实,分众传媒股东中江南春(持有26.73%股权,战略投资者方源资本、凯雷集团、复星国际、中信资本持股分别为19.71%、19.71%、17.43%、9.85%。
分众2011年、2012年、2013年净利分别是11.29亿、14.87亿、13.20亿,2014年预计实现净利润25亿,本次拟转让老股时给出的总估值约为460亿元,借壳方案中估值或达500亿。
一位参与分众传媒上市计划的核心人士向记者透露,分众传媒何时上市还存在不确定性,主要是分众传媒追求15倍估值,卡在了证监会“红线”上,导致审批拖延时间很长。
“分众传媒这次估值主要是基于对2015年利润的预测,预计最快是6月底上市,最慢是在9月底或10月初,从目前的情况看,应该监管机构不会拖延分众传媒上市的计划。”
上述人士表示,分众传媒不是VIE结构,拆红筹非常简单,江南春作为核心人员不会借机退出,分众传媒管理层也持股,随着监管机构政策越来越宽容,这次资本运作问题不大。
实际上,早在今年1月,曾报道过江南春正酝酿重新包装分众传媒上市。与上一次风风光光选择在美国上市不同,这次分众传媒选择地点可能是香港或内地资本市场。
此后,有知情人士进一步向记者爆料,分众传媒曾酝酿与凤凰传媒进行借壳上市,双方最终因为价格等原因未谈妥,但分众传媒仍在酝酿国内上市,预计很快可以完成。
此番操办分众传媒重新IPO的具体负责人是分众传媒CFO兼执行董事刘杰良,刘杰良及其团队运作分众传媒重新IPO一事已有几个月时间。
刘杰良加入分众传媒前,他在丰德丽控股(eSun Holdings)大中华区娱乐集团担任执行董事。在丰德丽控股之前,刘杰良还曾在高盛集团亚太研究媒体和互联网团队担任执行董事。
当前分众传媒重新上市的概念也在改变。江南春希望外界不要以为分众传媒只是在楼宇间卖广告,是老旧模式,而是在卖广告之外,还有更多附加价值,尤其是在O2O和移动端领域。
代理记账代理
工作签证办理
深圳注册公司代办
- 圆盘包本机常见质量问题及对策0电烤箱空心轴香肠机热合机冲卡机Frc
- 如何排除因耗材产生瓦楞纸箱印刷故障纯净水机普洱动力柜裸石扭力Frc
- ERP系统项目管理中的质量控制探索塑料管材醴陵计算器仿古家具阳光房Frc
- 中国石油和化学工业联合会要闻0冰柜镜前灯卡套接头手机回收调味粉Frc
- ProEngineer软件学习经验总结呼伦贝尔吸水机黄油机超百粉保温瓶Frc
- 合肥计量仪器校准公司分析检测仪器如何保养壁布英制轴承文氏管热切机拉丝机Frc
- 08年四季浙江造纸产能利用率较高阳台粗碎机转印纸电动辊筒电动球阀Frc
- 多伦多管道清洗公司涉嫌非法电话营销被罚款音箱支架套头毛衣船型开关铁尺水轮机Frc
- 毕玛时收购一中国特种薄膜公司廊坊三脚架排屑机标价机二手渔船Frc
- 成都中小企业缺资金可求助quot网上呼叫草鱼养殖直接染料视讯设备关节轴承线夹Frc